Меню категорий
SharesPro
30.06.2020 16:57
0
Онлайн-казино Golden Nugget станет публичной компанией

В понедельник 29 июня Тилман Дж. Фертитта (Tilman J. Fertitta) и Landcadia Holdings II, Inc. (NASDAQ: LCA, «Landcadia II») объявили, что Landcadia II заключила соглашение о покупке Golden Nugget Online Gaming, Inc. («GNOG»), американского онлайн-казино на реальные деньги, принадлежащее Тилману Фертитта, признанного как его коллегами, так и клиентами, в качестве ведущего онлайн-казино, которое вывело Live Dealer на рынок США. Landcadia II является публичной компанией специального назначения, которая финансируется Fertitta Entertainment, Inc. и Jefferies Financial Group Inc.

GNOG станет всего лишь второй публично торгуемой компанией онлайн-казино в США. Ожидается, что сделка будет завершена в третьем квартале этого года. После закрытия сделки Landcadia II намеревается изменить свое название на Golden Nugget Online Gaming, Inc., а торговый тикер на Nasdaq — на GNOG.

«GNOG — одна из лучших компаний, которая может использовать эту огромную возможность для онлайн-игр в США», — сказал Рич Хэндлер (Rich Handler), сопредседатель Landcadia II и генеральный директор Jefferies LLC. «Мы в Jefferies взволнованы сотрудничеством с Тилманом и представившейся прекрасной возможностью на открытых рынках».

Golden Nugget — это имя, широко известное на всей территории Соединенных Штатов. Бизнес-компании под названием iGaming является признанным лидером в Нью-Джерси — крупнейшем рынке онлайн-игр в Северной Америке. GNOG получит доступ к рынку при условии одобрения регулирующих органов в Пенсильвании и Мичигане и планирует запустить свой бренд онлайн-казино на каждом из этих новых рынков в начале 2021 года.

Компания GNOG известна среди своих конкурентов в отрасли в качестве выдающегося оператора на рынке онлайн-игр в США. Компания три года подряд выигрывает награду EGR North America Top Operator Award. GNOG известен своими инновациями, в том числе созданием Live Dealer, азартных игр Live Casino Floor и ряда эксклюзивных игровых автоматов для мобильных устройств, планшетов и компьютеров по всему Нью-Джерси, а также первоклассной круглосуточной поддержкой клиентов.

Тилман Дж. Фертитта останется председателем и главным исполнительным директором GNOG, а Томас Уинтер (Thomas Winter), который был привлечен для развития бизнеса онлайн-игр Golden Nugget, продолжит выполнять обязанности президента GNOG. В течение семи лет, с тех пор как Томас Уинтер начал бизнес iGaming в Golden Nugget в Нью-Джерси, доходы и прибыльность компании росли с каждым годом, несмотря на конкуренцию с компаниями, обладающими крупными финансовыми ресурсами. Фертитта сказал: «Сегодня Golden Nugget является одним из самых уважаемых брендов в игровом бизнесе. Когда клиенты слышат имя Golden Nugget, они знают, что имеют дело с надежным бизнесом онлайн-игр. Томас и его команда добились этого. Они проделали замечательную работу, лучшую в отрасли, и благодаря этой сделке у компании появится доступ к капиталу для быстрого роста бизнеса». 

Основные моменты GNOG:

  • начало работы в Нью-Джерси: четвертый квартал 2013 года
  • достиг прибыльности в 2016 году
  • это первая компания онлайн-игр, которая запустит Live Dealer в США
  • 3 года подряд получал награду Industry как лучший оператор 
  • чистая прибыль: более $11 млн в 2019 году

Ключевые условия сделки

В рамках сделки объединенная компания может стоить приблизительно $745 млн, или кратно 6,1 прогнозируемой на уровне $122 млн выручке GNOG в 2021 году. Вознаграждение, подлежащее выплате материнской организации GNOG, будет состоять из комбинации денежных средств и собственного капитала в Landcadia II. После завершения сделки Тилман Дж. Фертитта, председатель и исполнительный директор, через материнскую компанию GNOG будет владеть контрольным пакетом акций в объединенной компании. Объединенная компания будет иметь структуру акций двойного класса с правом нескольких голосов на одну акцию у Фертитты.

Landcadia II возьмет на себя долг GNOG в размере $150 млн и выплатит при закрытии дополнительные $150 млн своего долга, а также оплатит комиссию за предоплату, комиссионные за транзакции и прочие расходы. В настоящее время на трастовом счете Landcadia II, подлежащем погашению, находится около $321 млн. После уплаты покупной цены, погашения долга, уплате комиссионных и расходов по сделке объединенная компания будет иметь на своем консолидированном балансе на момент закрытия не менее $80 млн, ожидаемая рыночная капитализация акций составит почти $700 млн. 

После закрытия сделки компания будет структурирована как Up-C (Umbrella partnership C corporation), где компания, косвенно принадлежащая господину Фертитте, сохранит за собой общие свойства товарищества, управляемого объединенной компанией, и такое же количество неэкономических голосующих акций в объединенной компании. Объединенная компания также заключит договор обычного налогооблажения дебиторской задолженности юридического лица, косвенно принадлежащего Фертитте, который будет предусматривать совместное использование налоговых льгот, связанных с определенными налоговыми особенностями до объединения, а также налоговыми особенностями, генерируемыми сделкой и любой последующей продажей или обменом компанией, косвенно принадлежащей Фертитте своих долей участия в капитале, поскольку эти особенности будут генерироваться объединенной компанией. 

Сделка была единогласно одобрена Советом директоров Landcadia II по единодушной рекомендации комитета, состоящего исключительно из незаинтересованных независимых директоров Landcadia II. Сделка потребует одобрения большинства находящихся в обращении акций Landcadia II, за исключением акций, находящихся в бенефициарной собственности Тилмана и Jefferies Financial Group, и на нее распространяются обычные условия закрытия, в том числе необходимость определенных разрешений регулирующих органов. 

Jefferies LLC выступает в качестве эксклюзивного консультанта по рынкам финансов и капитала Landcadia II. Haynes and Boone LLP является юридическим советником GNOG. White & Case LLP является юридическим советником Landcadia II. Houlihan Lokey, Inc. является финансовым консультантом Комитета Landcadia II.

Подписывайтесь на SharesPro в социальных сетях:
Telegram: t.me/sharespro
Instagram: www.instagram.com/sharespro/

Войдите, чтобы оставлять комментарии.

Получить консультацию